Regras de Investimento para Vencer no Longo Prazo

As 15 regras

1. Reduza os perdedores e deixe o vencedor correr (seja um comprador em expansão)
2. Estabeleça metas e seja mensurável (sem objetivos específicos, as negociações se tornam arbitrárias)
3. As decisões guiadas por emoção anulam o processo de investimento (compra na alta/venda na baixa)
4. Siga a tendência (80% do desempenho do portfólio é determinado pela tendência mensal de longo prazo. Enquanto uma “maré alta levanta todos os barcos”, o oposto também é verdadeiro)
5. Nunca deixe uma "oportunidade de negociação" se transformar em um investimento a longo prazo (consulte a regra nº 1. Todas as compras iniciais são "operações", até que sua tese de investimento se mostre correta)
6. Uma disciplina de investimento não funciona se não for seguida
7. "Perder dinheiro" faz parte do processo de investimento (se você não estiver preparado para sofrer perdas quando elas ocorrerem, não deve investir)
8. As chances de sucesso aumentam bastante quando a análise fundamental é confirmada pela ação do preço técnico (isso se aplica aos mercados de alta e baixa)
9. Nunca, em nenhuma circunstância, adicione uma posição perdida (“Somente perdedores aumentam os perdedores” - Paul Tudor Jones)
10. Os mercados são "de alta" ou "de baixa". Durante um "mercado em alta", fique apenas longo ou neutro. Durante um "mercado em baixa", fique apenas neutro ou curto (os mercados de touro e urso são determinados por sua tendência de longo prazo)
11. Quando os mercados estão sendo negociados nos extremos ou próximos deles, faça o oposto do "rebanho".
12. Faça mais do que funciona e menos do que não funciona (o reequilíbrio tradicional pega dinheiro dos vencedores e o adiciona aos perdedores. Reequilibre reduzindo os perdedores e aumentando os vencedores.)
13. Os sinais de "compra" e "venda" são úteis apenas se forem implementados (o gerenciamento sem uma disciplina de "compra/venda" é projetado para falhar)
14. Esforce-se para ser um jogador consistente (nenhuma estratégia funciona 100% do tempo. Seja consistente, controle erros e aproveite a oportunidade para vencer)
15. Gerencie riscos e volatilidade (controle as variáveis ​​que levam a erros para gerar retornos como subproduto)

A tendência de alta ainda vive

Atualmente, a tendência de alta de longo prazo iniciada em 2009 permanece intacta. A correção no início de 2016 foi interrompida por intervenções massivas e contínuas dos bancos centrais globais. A correção de 2018, revertida com o Fed retornando a uma postura mais "apaziguadora" e cortando taxas. O crash de 2020 foi revertido pelas intervenções monetárias mais extremas que o mundo já viu.